SinnerSchrader HV 2004/2005
SinnerSchraderHV 04|05
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Die Zahlen 04|05Auf einen Blick
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Wesentliche Kennzahlen des Abschlusses 04/05
2004/2005 2003/2004 Veränderung
Umsatz 14,32 Mio € 12,33 Mio € +16 %
EBITA 0,18 Mio € -1,38 Mio € +113 %
Ergebnis 0,55 Mio € -0,53 Mio € +203 %
Cashflow 2,62 Mio € 2,29 Mio € +14 %
Eigenkapital 10,33 Mio € 8,05 Mio. € +28 %
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Das GJ 04|05 Der Markt gibt wieder Gas
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Wichtiger Treiber ist das boomende Breitband, welches die Internetnutzung stark intensiviert
2001 2002 2003 2004 2005e 2006e
13 Mio. Breitbandinternetverbindungen in Deutschland
Quelle: BITKOM 2005; Forschungsgruppe Wahlen 10/2005
1,9 Mio.
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Die Schallmauer ist geknackt: 2005 kauften erstmals über 50% der Deutschen (auch) online
2000 2001 2002 2003 2004 2005
10 %
50 %
Quelle: ACTA 2005, Bevölkerung 14 -64 Jahre
5,0 Mio.
15,0 Mio.
24,8 Mio.
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Online-Händler bewerten die aktuelle Geschäftslage überwiegend als sehr gut...
87 %
Quelle: Bundesverband des Deutschen Versandhandels e.V. (bvh), 21.11.2005
13 %
sehr gut gut befriedigend schlecht
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...und schätzen die zukünftige Entwicklung ihrer E-Commerce-Aktivitäten noch optimistischer ein!
45 %
55 %
Quelle: Bundesverband des Deutschen Versandhandels e.V. (bvh), 21.11.2005
besser gleich schlechter
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Kunden haben wieder
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Finanz-dienstleistung
Handel & Konsumgüter InstitutionenTele-
kommunikationAutomobil &
Touristik
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Täglich über 3 MillionenNutzer auf unseren
Plattformen
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Multi-Spezialisten-Ansatz: Jede Einheit einSpezialist – zusammen ein starkes Team
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INTERAKTIVE SOFTWARE INTERAKTIVES MARKETING INTERAKTIVE DIENSTE
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SinnerSchrader Neue Informatik: nutzerfreundliche Software, die Spaß bringt
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SinnerSchrader Studios: Markenführung in interaktiven Kanälen
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Der Wachstumsmotor 2004/2005:die interaktiven Dienste
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Auch das Segment “Interaktive Dienste” zeigte(wieder) eine erfreuliche Wachstumsdynamik
» SinnerSchraderMediaerfolgsabhängige Werbung und Suchmaschinen-marketing boomt
» SinnerSchraderBetrieblangfristige Vertragslaufzeiten mit vielen Neukunden
» Wachstum im Jahresvergleich: +55%
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Das GJ 04|05 Der Markt gibt wieder Gas.Wir auch.
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SinnerSchrader zählt zu den Top 5 Interactive Dienstleistern in Deutschland.
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-5
0
5
10
15
20
25
96/97 97/98 98/99 99/00 00/01pf 01/02 02/03 03/04 04/05 05/06e
Wieder auf Wachstumskurs: Rückkehr zu Wachstum und Profitabilität in 2004/2005
Umsatz
Mio. €
EBITA
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SinnerSchrader wächst schneller als die meisten seiner börsennotierten Konkurrenten
Umsatzwachstum1. Halbjahr 2005
ggü.1. Halbjahr 2004
9 Monate 2005 ggü.
9 Monate 2004
Geschäftsjahr 2005 3)
ggü.Geschäftsjahr 2004
I-D Media + 46,5% ca. + 25%
SinnerSchrader 1) + 29,5% + 22,8% + 23,1%
DocCheck + 6,0% + 2,2% ca. + 4%
Syzygy + 4,1% + 6,3% ca. + 10%
GFT + 1,6% - 1,5% ca. - 3%
Pixelpark - 1,7% ca. + 21%
E7 2) - 10,6% ca. ± 0%
Plenum - 23,4% - 29,1% ca. - 30%
1) SinnerSchrader auf Kalenderjahr umgerechnet auf Basis interner Monatsberichte2) E7 auf Geschäftsjahresbasis, d.h. 1. Hälfte 2005 = 01.04.2005 - 30.09.20053) ca.-Werte auf Basis verfügbarer Angaben der Firmen, Consensus-Forecasts und eigener Schätzungen
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Unsere Ziele im aktuellen Geschäftsjahr
Umsatzwachstum von 10% bis 15% (organisch)
EBITA-Ergebnis zwischen 0,3 und 0,5 Mio. EUR
Mittelfristige Marge von 10-12% ab GJ 2006/2007
Weiterverfolgung unserer Akquisitionsstrategie
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Die Zahlen 04|05Auf den zweiten Blick
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Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1
Mio. €
Kontinuierliche Umsatzentwicklung ergab 16% Wachstum im Geschäftsjahr 04/05.
3,9
3,2+11,2%+1,3% +4,4%
+2,9%
-2,2%
04/0503/04 05/06
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INTERAKTIVE SOFTWARE
SinnerSchraderNeueInformatik
INTERAKTIVES MARKETING
SinnerSchraderStudios
Die dezentrale Marktbearbeitung trägt zur Verstetigung der Umsatzentwicklung bei.
INTERAKTIVE DIENSTE
SinnerSchraderMediaSinnerSchraderBetriebSinnerSchraderAnalyse
Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1
1,29
1,20
1,43
2004/200504/0503/04 05/06
Mio. €
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03/04 04/05
INTERAKTIVE SOFTWARE
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INTERAKTIVES MARKETING
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Wachtumstreiber 04/05: Interaktive Dienste
INTERAKTIVE DIENSTE
SinnerSchraderMediaSinnerSchraderBetriebSinnerSchraderAnalyse+40,8%
Mio. €
+13,2%
+4,1%
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Wachstumstreiber 04/05: Neukundengeschäft
3,1
11,2
21,5%16,2%12,1%
Bestandskunden:comdirect bankDeutsche BankEuropcarHLXTchibou.a.
Neukunden:Süddeutscher VerlagE-plus/SimyoVW Mobile Servicesu.a.
02/03 03/04 04/05
12,4 12,3
14,3 Mio. €
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2003/2004 2004/2005
SinnerSchrader setzt weiterhin auf langjährige Kundenbeziehungen zu großen Unternehmen ...
63,5 %
82,8 %
20,2 %
81,4 %
18,0 %
69,6 %
Top 10
Top 5
Top 1
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15,2 %
Telekommunikation &Technologie
Finanz-dienstleistungenHandel &
Konsumgüter
Medien &Unterhaltung
Transport &Touristik
03/04 04/05
20,8 %22,2 %
31,0 %26,6 %
23,0 % 23,8 %
3,0 % 7,7 %
26,7 %
... und strebt einen breiten, eher gleichmäßigen Branchenmix an.
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0
40
80
120
160
200
96/97 97/98 98/99 99/00 00/01pf 01/02 02/03 03/04 04/050
50
100
150
200
250
Der Umsatzanstieg wurde mit geringerer Personalkapazität bewältigt.
Umsatz/Mitarbeiter (T€)
T€
Ø-Vollzeitmitarbeiter (#)
#
+22,5%
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Umsatzanstieg und weiter gestiegene Effizienz haben die Rückkehr zur Profitabilität bewirkt.
Mio. €
-1,4
EBITA 03/04
EBITA 04/05
0,2
Brutto-umsatz
+2,0
-0,6
-0,4
Media-kosten
Umsatz-kosten
+0,1
+0,2
-0,0
+0,2+0,1
Vertriebs-kosten
Verw.-kosten
FuE-kosten
Restrukt.-kosten
SonstigeErtäge
+1,6 Mio. €
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Das nächste Etappenziel – die Verbesserung der Ergebnismarge – ist schon in Sichtweite.
Mio. € in % Mio. € in %
Umsatz 14,3 3,9
EBITA 0,178 1,2% 0,164 4,2%
darin Raumkosten 1,840 12,9% 0,404 10,3%
erw. Raumkosten ab 01.07.06 -1,000 -7,0% -0,250 -6,4%
EBITA bereinigt 1,018 7,1% 0,318 8,1%
GJ 04/05 Q1 05/06
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Nach der Sonderausschüttung hat sich der Finanzergebnisbeitrag entsprechend verringert.
T€; € GJ 04/05 GJ 03/04 Veränd.
EBIT(A) 178 -1.384 +1.562
Finanzergebnis 219 824 -605
Erbebnis vor Steuern 397 -582 +979
Ertragsteuern 148 51 +97
davon laufend 0 -1 +1
davon latent 148 52 +96
Jahresüberschuss 545 -531 +1.076
Ergebnis je Aktie 0,05 -0,05 0,10
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Durch Verkauf eigener Anteile ist der Eigen-kapitalzuwachs höher als der Jahresüberschuss.
T€ 31.08.05 31.08.04 Veränd.
Liquide Mittel und Wertpapiere 10.570 27.038 -16.468
Sonst. Umlaufvermögen und ARAPs 2.055 2.919 -864
Aktive latente Steuern 147 0 +147
Sachanlagen 974 1.294 -320
Aktiva, gesamt 13.746 31.251 -17.505
Verbindlichkeiten ggü. Aktionären 0 20.769 -20.769
Verbindlichkeiten und Anzahlungen 1.947 1.347 +600
Sonstige Rückstellungen 1.465 1.082 +383
Eigenkapital 10.334 8.053 +2.281
Passiva, gesamt 13.746 31.251 -16.905
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Bericht über den Bestand an eigenen Aktien.
Anzahl in % vom ∅ Kauf- ∅ Verkaufs-Aktien Grundkapital kurs (€) kurs (€)
Bestand per 31.08.04: 605.600 5,25 % 1,53
Rückkäufe: 0 0,0%
Verkäufe: -455.235 -3,94 % 3,68
Optionsausübungen -19.018 -0,16 % 2,76
Bestand per 31.08.05: 131.347 1,14 % 1,53
Rückkäufe: 0 0,0%
Verkäufe: 0 0,0%
Optionsausübungen 0 0,0%
Bestand per 27.01.06 131.347 1,14 % 1,53
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Der finanzielle Handlungsspielraum ist auch nach der Sonderausschüttung gut.
Mio. €
99/00 00/01 01/02 02/03 03/04 04/05
Sonder-ausschüttung-20,8
-0,2-1,7
-1,8
-2,9
+2,4
+4,410,4 10,6
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Die positive Geschäftsentwicklung wirkt sich in der AG-Einzelbilanz deutlicher aus als im Konzern.
T€ GJ 04/05
Jahresüberschuss Konzern 545
Wertaufholung des Beteiligungsansatzes für dieSinnerSchrader Deutschland GmbH 3.500
Gewinn aus dem Verkauf eigener Anteile 1.001
Leerstandskosten 767
Latente Steuern -148
Sonstige 3.463
Jahresüberschuss AG 5.628
Einstellung in die Gewinnrücklagen §58 (2a) 3.500
Einstellung in die Gewinnrücklagen nach Satzung 1.596
Bilanzgewinn AG 532
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Im ersten Quartal 05/06 haben wir die erfreuliche Entwicklung fortgesetzt ...
in T€; #; % Q1 05/06 Q4 04/05 Q1 04/05 Q1 vs Q4 Q1 vs Q1
Umsatz 3.925 3.815 3.242 2,9% 21,1%
EBITA 164 112 22 46,7% 646,8%
Bruttoumsatzmarge 4,2% 2,9% 0,7% 42,6% 516,8%
∅-Vollzeitmitarbeiter 127,8 130,3 134,2 -1,9% -4,8%
Auslastung in % 71,8% 65,3% 60,5% 9,9% 18,8%
Umsatz je Vollzeitmitarbeiter 30,7 29,3 24,2 4,9% 27,1%
EBT 191 164 79 16,7% 142,2%
Veränderung in %
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04/05 05/06e 04/05 05/06e
UmsatzMio. €
... und befinden uns auf gutem Weg, die Ziele für das Gesamtjahr 2005/2006 zu erreichen.
21%
EBITAMio. €
Q1Q1
16,5
15,7
3,9
10-15%0,5
0,3
0,164
Q1
Q1
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Die Kursentwicklung spiegelt die positive Geschäftsentwicklung nur eingeschränkt wider.
0%
50%
100%
150%
09/04 11/04 01/05 03/05 05/05 07/05 09/05 11/05 01/06
TechAllShare
SinnerSchrader (bereinigt um +1,82 €Sonderausschüttung)
SinnerSchrader1,85 €
3,67 €
Sonderausschüttung am 8.11.04
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Tagesordnung
1. Vorlage des festgestellten Jahresabschlusses, des gebilligten Konzernabschlusses und des gemeinsamen Lageberichtes
2. Beschlussfassung über die Verwendung des Bilanzgewinns
3. Beschlussfassung über die Entlastung des Vorstandes
4. Beschlussfassung über die Entlastung des Aufsichtsrates
5. Wahlen zum Aufsichtsrat
6. Beschlussfassung über die Wahl des Abschlussprüfers
7. Beschlussfassung zur Ermächtigung zum Erwerb eigener Aktien
8. Beschlussfassung über Satzungsänderungen im Zusammenhang mit dem Gesetz zur Unternehmensintegrität und Modernisierung des Anfechtungsrecht („UMAG“)
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Vielen Dank.