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11 April 2018
Ascom Generalversammlung 2018
StrategieumsetzungAndreas Umbach, VR-Präsident
Geschäftsjahr 2017Holger Cordes, CEO
Finanzergebnisse 2017Anette Weber, CFO
AusblickHolger Cordes, CEO
TagesordnungAndreas Umbach, VR-Präsident
GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©Ascom 20182
Agenda
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Andreas Umbach, Präsident des Verwaltungsrates
Erfolgreiche Umsetzung unserer Strategie
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GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©Ascom 2018 4
Wir überbrücken digitale Informationslücken, um die bestmöglichen Entscheidungen zu gewährleisten – jederzeit und überall.
Unsere Vision
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GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©Ascom 2018
Verkauf der früheren Division Network Testing
Konsequente Ausrichtung von Ascom auf ein Geschäftsfeld («OneCompany»)
Positionierung von Ascom als globaler Lösungsanbieter mit Fokus auf Healthcare und mobile Workflow-Lösungen
Umsetzung der One Business Company Organisation abgeschlossen
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Klarer Fokus auf Healthcare und mobile Workflow-Lösungen
Vermehrte Ausrichtung des Unternehmens auf den Verkauf von Lösungen und Software sowie Erhöhung des Service-Anteils
Investitionen in Innovationen und Erweiterung des Solutions Portfolio
Kurzfristiger Fokus auf Go-To-Market in Nordamerika
Konsequente Strategieumsetzung
1
Entwicklung Aktienkurs der Ascom Holding AG
GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©Ascom 20187
1
Hauptaktionäre der Ascom Holding AG
The Capital Group
Companies, USA
Veraison, Schweiz
UBS Fund Management,
Schweiz
Schroders plc, UK
Norges Bank, Norwegen
Kempen Capital Management, Niederlande
PSquared Asset Management,
Schweiz
BlackRock Inc., USA
Credit Suisse Funds AG, Schweiz
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> 3%> 5%
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Holger Cordes, CEO
Geschäftsjahr 2017
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GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©Ascom 2018 10
Wir überbrücken digitale Informationslücken, um die bestmöglichen Entscheidungen zu gewährleisten – jederzeit und überall.
Unsere Vision
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Wir sind auf einem strategischen Pfad branchenführender Anbieter von Healthcare ICT und mobilen Workflow-Lösungen zu werden
Unite Medical Solutions (UMS) akquiriert
Fokus auf Healthcare
2015 2017 2020
Transformation hin zu Lösungsanbieter
Mid-term Guidance 2020 Umsatzwachstum 7–10% EBITDA-Marge rund 20%
Fokus auf Healthcaremit höherem Anteil an Software-Lösungen
2016
Fokus auf Exekution der Strategie
2018
Strategische Wachstumschancen
Neue PartnerAllianzen, Global Accounts, OEM
Neue Solutions
Portfolio-Integration,
Mehr Workflows, Apps, Software
NeueServicesProfessional
Services,Managed Services
Neue MärkteEvaluation von zusätzlichen
Wachstumsmärkten
11 GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©Ascom 2018
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Was haben wir 2017 erreicht?
Verstärkung OrganisationNeue Leaders in verschiedenen
Bereichen; Innovationszentrum
in Rumänien
Neue Partner und Märkte
Beschleunigtes Wachstum und
Stärkung unserer Marktposition
Neue Solutions
Wegweisende Auswirkungen auf
Healthcare und Enterprise
WichtigeGrossprojekte
gewonnen
End-to-End Workflow Lösungen im
Healthcare- und Enterprise-Bereich
Guidance 2017 erreicht
Starkes Wachstum im Auftragseingang
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Wichtige Healthcare-Projekte in 2017
GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©Ascom 2018
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GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©Ascom 2018 14
Helse-Midt Norge RHF wählt Ascom Myco 2 als bevorzugtes Smart Device
Helse-Midt
Zentralnorwegische Behörde für Gesundheit
verantwortlich für Krankenhäuser in
drei Bezirken
Unsere Lösung
4,000 Stück Ascom Myco 2 mit weiterem Upsell-
Potenzial
Vision des Kunden
Modernisierung der Kommunikations-infrastruktur für
Pflegekräfte
Wieso Ascom
Ascom Myco 2 erfüllt strenge
Anforderungen für Smart Device am
Pflegeort
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Wichtige Kunden im Enterprise-Sektor
GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©Ascom 2018
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Fokus Nordamerika
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2017 unter Erwartungen
Konflikte in Absatzkanälen und zu
langsame Transformation zu einem
Lösungsanbieter
Value Proposition
Nordamerika
Fokus auf amerikanische Anforderungen zugeschnittene
Lösungen
Strategische Partnerschaften
Beschleunigte Partnerschaft mit GE und
JCI; Gespräche mit weiteren strategischen
Partnern laufenNeue Führung
Rob Goldman, neuer Managing Director
Nordamerika, hat die Führung Anfang Januar
übernommen
GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©Ascom 2018
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2017 2018
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Neue Solutions: eine starke Pipeline von innovativen Produkten
Telligence 5.0
teleCARE 9.0
d63 DECT Myco 3
Myco & Clinical apps
DigistatAcute Care &
SurgeryMyco 2
Myco 2DECT/Black
Unite Collaborate
Unite Task
ManagementCDAS
Unite Analytics
Digistat v5
Unite Integration
Platform
Medical Device Drivers
App suite
Telligence6.0
Device Interfacing Nurse Call
Elderly Care Platform
2019GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©Ascom 2018
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GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©Ascom 2018 18
Neue Services:Aufwertung unseres Service-Angebots
Beratung & Optimierung des Mehrwerts von Solutions
Projekt-Planung &Projekt-Ausführung
Change Management & User Adaption
Workflow-Beratung
Technologie-Beratung
Projekt-Management
Integrations-beratung
Go-live Support
Training
1GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©Ascom 2018
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Interoperabilität
Wichtige Daten der Infusionspumpen in zentralen Einheiten
und auf mobilen Endgeräten aufzeigen
Vorteile für Kliniker
Sicht quasi in Echtzeit auf Leistung von Infusionspumpen
BD
Global führender Anbieter von
Lösungen im Bereich Infusionspumpen
Strategische Partnerschaft
Steigert Sales und Marktabdeckung der massgeschneiderten
Technologie
Neue Partner:Vertiefte Geschäftsbeziehung mit BD steigert unsere Marktabdeckung
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Anette Weber, CFO
Finanzergebnisse 2017
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GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©Ascom 201821
Finanzielle Höhepunkte des Jahres 2017
Umsatzwachstum von +3,1% (+2,3% zu k.W.)1 für Gesamtjahr 2017
Starkes zweites Halbjahr mit +7,8% (+4,4% zu k.W.) beim Umsatz wie erwartet
Starke Zunahme im Auftragseingang mit +7,2% (+6,4% zu k.W.) im Gesamtjahr
Beschleunigung im Auftragseingang im zweiten Halbjahr mit +15,0% (+11,0% zu k.W.)
Verbesserung der EBITDA-Marge auf 14,1% für Gesamtjahr
Zweistelliges Wachstum beim Software-Umsatz
Kräftige Erholung im OEM Geschäft
Gruppenergebnis von CHFm +25,9 verglichen mit Verlust von CHFm -145,7 in 2016
Rückgang in Nordamerika gegenüber Vorjahr
Kein Wachstum im Healthcare-Segment aufgrund schwacher Performance in Nordamerika
Anmerkung: 1 2016 Ergebnisse sind Pro-Forma-Zahlen und entsprechen den Ergebnissen der Gruppe, bereinigt um die ehemalige Division Network Testing; k.W. = konstante Wechselkurse
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GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©Ascom 201822
Zusammenfassung der Ergebnisse des zweiten Halbjahres und 2017
(CHFm, ausser %) H2 2016(Pro forma)1
H2 2017 Var(in k.W.)2
Var(in CHF)
FY 2016(Pro forma)1
FY 2017 Var(in k.W.)2
Var(in CHF)
Auftragseingang 145.0 166.8 11.0% 15.0% 302.9 324.8 6.4% 7.2%
Umsatz 154.4 166.5 4.4% 7.8% 300.5 309.7 2.3% 3.1%
Bruttogewinn 80.3 89.5 8.1% 11.5% 152.0 160.5 5.0% 5.6%
Bruttomarge % 52.0% 53.8% 50.6% 51.8%
EBITDA 15.5 29.7 89.0% 91.6% 28.6 43.6 52.1% 52.4%
EBITDA % 10.0% 17.8% 9.5% 14.1%
EBIT 11.8 23.8 100.0% 101.7% 21.3 33.2 55.9% 55.9%
EBIT % 7.6% 14.3% 7.1% 10.7%
Anmerkung: 1 2016 Ergebnisse sind Pro-Forma-Zahlen und entsprechen den Ergebnissen der Gruppe, bereinigt um die ehemalige Division Network Testing; k.W. = konstante Wechselkurse
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GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©Ascom 201823
Starker Anstieg des Auftragseingangs in Europa, besonders im H2 2017
2.8
-2.1-6.0
18.015.7
9.3
35.7
19.4
-1.7-4.1
21.5
-1.6
14.1
6.4
11.0
6.4
OEMNord Amerika
Rest of World
Wachs-tum Total
DACH ÜbrigesWest-Euro
OEMÜbrigesWest-
Europa
DACHNordics Rest of World
Benelux Nord Amerika
Wachs-tum Total
Nordics Benelux
H2 (Wachstum des Auftragseingang in %)FY (Wachstum des Auftrageingangs in %)
Wachstum des Auftragseingang in %(konstante Wechselkurse)
Anmerkung: «Rest of World» umfasst den Asiatisch Pazifischen Raum (Asia Pacific), Mittlerer Osten (MEA) und Zentral- und Osteuropa (CEE)2016 Ergebnisse sind Pro-Forma-Zahlen und entsprechen den Ergebnissen der Gruppe, bereinigt um die ehemalige Division Network Testing
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GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©Ascom 201824
Signifikante Verbesserung beim Software- und Service-Umsatz
+3.1%
309.7
20172016
+7.8%300.5
166.5
H1 2016 H1 2017
143.2
H2 2017
146.1 154.4
H2 2016
Umsatz Hardware
Umsatz Services
Umsatz Software
CHFm,@ tatsächliche Wechselkurse
2017
+16.0%
+8.0%
H2 2016 2016
63.9 66.9
141.3
H2 2017H1 2016
130.8
77.6
H1 2017
63.7
2016 Ergebnisse sind Pro-Forma-Zahlen und entsprechen den Ergebnissen der Gruppe, bereinigt um die ehemalige Division Network Testing
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GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©Ascom 201825
20.3%
14.0%
18.6%
16.5%
15.8%
9.0%
5.8%15.8%
20.7%
16.7%
5.7%
16.2%
14.6%
10.3%
2017
309.7
Entwicklung des Umsatzes gegenüber 2016
Nach Kundensegment Nach Region
63.7%9.0%
7.9%5.5%
9.3%
4.6%
11.6%
7.3%5.0%
60.7%
5.1%
10.3%
2017
309.7
2016
300.5
2016
300.5
Rest of World
Übriges Europa
DACH
Nordics
Benelux
Nord Amerika
OEMOthers
Secure establishm.
Healthcare
Hotel&Retail
Industry
OEM
CHFm,(tatsächliche Wechselkurse)
Rest of World umfasst Asia Pacific, Middle East Africa und CEE
2016 Ergebnisse sind Pro-Forma-Zahlen und entsprechen den Ergebnissen der Gruppe, bereinigt um die ehemalige Division Network Testing
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GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©Ascom 201826
Starke Bilanz im Gesamtjahr 2017
(CHFm, ausser %; Zahlen und % basieren auf tatsächlichenWechselkursen)
31.12.2016 31.12.2017
Flüssige Mittel 34.3 30.3Finanzverbindlichkeiten 10.2 18.0Flüssige Mittel nach Finanzverbindlichkeiten
24.1 12.3
NWC (Nettoumlaufvermögen) 50.4 68.8Total Aktiven 225.1 229.6Total Eigenkapital 80.9 83.1Total Eigenkapital % 35.9% 36.2%
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GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©Ascom 201827
Cash-Entwicklung während 2017
30.3
28.0
7.816.2
Flüssige Mittel per 31.12.2017
Übrige Geldflüsse
Rückzahlung von Finanzver-bindlichkeiten
Devestitionder Division
Network Testing
2.1
Geldfluss aus Betriebs-tätigkeit
-20.1
Investitionen in das
Anlage-vermögen
1.1-28.8
DividendeAufnahme von Finanzver-
bindlichkeiten
-10.334.3
Gewinn aus Abgängen des
Anlage-vermögens
FlüssigeMittel per 01.01.2017
(CHFm, Zahlen und % basieren auf tatsächlichen Wechselkursen)
1
Holger Cordes, CEO
Ausblick
1
Guidance
Umsatzwachstum zwischen 3–6% für das Gesamtjahr 2018
EBITDA-Marge 2018 auf Vorjahresniveau, bis zu rund 15%
Guidance 2018*
Umsatzwachstum von 7–10% im Jahr 2020
Ambition eine EBITDA-Marge von rund 20% im Jahr 2020 zu erreichen
Mid-term Guidance 2020*
*Zu konstanten Wechselkursen und unter Voraussetzung einer stabilen wirtschaftlichen Entwicklung
29 GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©Ascom 2018
1
GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©Ascom 2018
Vermehrte Ausrichtung des Unternehmens auf den Verkauf von Lösungen und Software sowie Erhöhung des Serviceanteils
Investitionen in Innovationen und Erweiterung des Solutions Portfolio
Höherer Software- und Service-Anteil unterstützen eine Verbesserung der Bruttomarge
Ausbau der Services unterstützen Wachstum und Margenverbesserung
Striktes Kostenmanagement
Mittelfristig höhere Profitabilität dank Umsatzwachstum und höherer Marge
30
1
Vielen Dank
1
Tagesordnung
Generalversammlung 2018 Ascom Holding AG
1
1. Jahresbericht und Jahresrechnung 2017der Ascom Holding AG, Bericht der Revisionsstelle
Antrag des Verwaltungsrates:
Genehmigung
GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©2018 ASCOM 33
1
GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©2018 ASCOM 34
2. Konzernrechnung 2017, Bericht der Revisionsstelle
Antrag des Verwaltungsrates:
Genehmigung
1
GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©2018 ASCOM 35
3. Vergütungsbericht 2017 (Konsultativabstimmung)
Antrag des Verwaltungsrates:
Genehmigung
1
GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©2018 ASCOM 36
4. Verwendung des Bilanzgewinnes 2017 der Ascom Holding AG
Antrag des Verwaltungsrates:Ausschüttung einer Dividende von CHF 0,45 pro dividendenberechtigte Aktie
1
GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©2018 ASCOM 37
5. Entlastung der Mitglieder des Verwaltungsrates
Antrag des Verwaltungsrates:
Erteilung der Entlastung an sämtliche Mitglieder des Verwaltungsrates
1
GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©2018 ASCOM 38
6. Wahlen
6.1 Verwaltungsrat
Antrag des Verwaltungsrates:
Wiederwahl von‒ Dr. Valentin Chapero Rueda‒ Dr. Harald Deutsch‒ Jürg Fedier‒ Christina Stercken‒ Andreas Umbach
1
GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©2018 ASCOM 39
6. Wahlen
6.2 Präsident des Verwaltungsrates
Antrag des Verwaltungsrates:
Wiederwahl von‒ Andreas Umbach
1
GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©2018 ASCOM 40
6. Wahlen
6.3 Vergütungsausschuss
Antrag des Verwaltungsrates:
Wiederwahl von
Dr. Valentin Chapero Rueda
Wiederwahl von Dr. Harald Deutsch
1
GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©2018 ASCOM 41
6. Wahlen
6.4 Revisionsstelle
Antrag des Verwaltungsrates:
Wiederwahl von PricewaterhouseCoopers AG, Zürich
1
GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©2018 ASCOM 42
6. Wahlen
6.5 Unabhängiger Stimmrechtsvertreter
Antrag des Verwaltungsrates:
Wiederwahl von ‒ Franz Müller, Rechtsanwalt und Notar, Bern‒ Dr. Alexander Kernen, Rechtsanwalt und Notar, Bern (als dessen
Stellvertreter)
1
GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©2018 ASCOM 43
7. Genehmigung der Gesamtsumme für künftige Vergütungen
7.1 Verwaltungsrat
Antrag des Verwaltungsrates:
Genehmigung der Gesamtsumme der Bruttovergütungen des Verwaltungsrates von max. CHF 600’000 für die Amtsperiode bis zur GV 2019
1
GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©2018 ASCOM 44
7. Genehmigung der Gesamtsumme für künftige Vergütungen
7.2a Konzernleitung (fixe Vergütungen)
Antrag des Verwaltungsrates:
Genehmigung der Gesamtsumme der fixen Bruttovergütungen der Konzernleitung (4 Mitglieder) von max. CHF 2’100’000 für das Geschäftsjahr 2019 (einschliesslich Beiträgen an die Pensionskassen und anderer Sozialleistungen)
1
GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©2018 ASCOM 45
7. Genehmigung der Gesamtsumme für künftige Vergütungen
7.2b Konzernleitung (variable Vergütungen)
Antrag des Verwaltungsrates:
Genehmigung der Gesamtsumme der variablen Bruttovergütungen der Konzernleitung (4 Mitglieder) von max. CHF 1’700’000 für das Geschäftsjahr 2019
1
GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©2018 ASCOM 46
7. Genehmigung der Gesamtsumme für künftige Vergütungen
7.2c Konzernleitung (Zuteilung von Beteiligungsrechten)
Antrag des Verwaltungsrates:
Genehmigung der Gesamtsumme des Wertes der Zuteilung von Beteiligungsrechten (Long-term Incentive) für die Konzernleitung(4 Mitglieder) von max. CHF 850’000 (zum Zeitpunkt der Zuteilung) für das Geschäftsjahr 2019
1
GENERALVERSAMMLUNG | 11. APRIL | ©2018 ASCOM 47
8. Verschiedenes
1
Auf Wiedersehen an der nächsten Generalversammlung 2019