apo Vario Zins PlusHalbjahresbericht für den Zeitraum vom 01.10.2014 bis 31.03.2015
Vermögensübersicht gem. § 9 KARBV 4
Vermögensaufstellung 5
Während des Berichtszeitraums abgeschlosseneGeschäfte, soweit sie nicht mehr in der
8Vermögensaufstellung erscheinen
Anhang gem. § 7 Nr. 9 KARBV 9
Firmenspiegel 10
Inhalt
3Sehr geehrte Anlegerin, sehr geehrter Anleger,
hiermit legen wir Ihnen den Halbjahresbericht des Fonds apoVario Zins Plus für den Zeitraum vom 1. Oktober 2014 bis zum31. März 2015 vor.
4
I. Vermögensgegenstände 100,1123.091.576,77
1. Aktien 0,000,00
2. Anleihen 86,1219.864.450,25
Hypothekarisch besicherte Anlagewerte 16,583.823.931,14
Regierungsanleihen 16,293.757.745,00
Banking/Bankwesen 13,583.133.390,00
Investitionsgüter 8,852.041.199,80
Gebietskörperschaften 6,071.400.896,00
Zyklische Konsumgüter 5,311.225.520,00
Versorgungswerte 4,401.015.300,00
Asset Backed 4,371.007.982,31
Staatlich garantierte Anlagen 3,50806.640,00
Basisindustrie 3,24747.180,00
Telekommunikation 2,19504.050,00
Finanzen & Kapitalanlagen 1,74400.616,00
3. Derivate 0,000,00
4. Forderungen 3,24748.036,99
5. Kurzfristig liquidierbare Anlagen 8,672.000.000,00
6. Bankguthaben 2,08479.089,53
7. Sonstige Vermögensgegenstände 0,000,00
II. Verbindlichkeiten -0,11-26.077,33
Sonstige Verbindlichkeiten -0,11-26.077,33
III. Fondsvermögen 100,00*) 23.065.499,44
Kurswertin EUR
%-Anteil desFondsver-
mögens
*) Durch Rundung der Prozent-Anteile bei der Berechnung können geringfügige Rundungsdifferenzen entstanden sein.
apo Vario Zins Plus
Vermögensübersicht gem. § 9 KARBV
5
Börsengehandelte Wertpapiere 14.535.086,80 63,02
Verzinsliche Wertpapiere
Euro 14.535.086,80 63,02
EUR 1.400.000 - - 1.400.896,00 6,070,1750 % NRW Frn LSAR.1056
DE000NRW0AL3 % 100,064
EUR 500.000 - - 503.050,00 2,180,6480 % Belgien Frn v.11-16
BE0000322314 % 100,610
EUR 500.000 500.000 - 506.555,00 2,202,8750 % Alstom v.10-15 FR0010948232 % 101,311
EUR 1.000.000 - - 1.001.000,00 4,343,0000 % Italien B.T.P.v.10-15
IT0004568272 % 100,100
EUR 400.000 - - 400.616,00 1,743,2500 % BBVA Senior Fin.MTN v.10-15
XS0503253345 % 100,154
EUR 700.000 700.000 - 712.845,00 3,093,3500 % Portugal v.05-15 PTOTE3OE0017 % 101,835
EUR 500.000 500.000 - 508.050,00 2,203,5000 % Cie d.St.GobainMTN v.11-15
XS0683565476 % 101,610
EUR 500.000 500.000 - 514.400,00 2,233,5000 % ENEL v.10-16 IT0004576978 % 102,880
EUR 800.000 800.000 - 806.640,00 3,503,5000 % Inst.Créd.Ofi.MTN v.12-15
XS0742676611 % 100,830
EUR 500.000 500.000 - 506.150,00 2,193,7500 % Italien B.T.P.v.05-15
IT0003844534 % 101,230
EUR 500.000 - - 504.100,00 2,194,0000 % Banque PSA Fin.MTN v.11-15
XS0640796032 % 100,820
EUR 500.000 500.000 - 514.650,00 2,234,0000 % RCI Bque MTNv.10-16
XS0551845265 % 102,930
EUR 500.000 500.000 - 506.750,00 2,204,0000 % Spanien v.12-15 ES00000123L8 % 101,350
EUR 700.000 700.000 - 721.420,00 3,134,2500 % Banque PSA Fin.MTN v.11-16
XS0594299066 % 103,060
EUR 500.000 500.000 - 516.894,80 2,244,2500 % Lafarge MTNv.05-16
XS0235605853 % 103,379
EUR 500.000 - - 508.750,00 2,214,3750 % UniCredit MTNv.12-15
XS0827818203 % 101,750
EUR 1.000.000 - - 1.005.400,00 4,364,5000 % Sant.Int.DebtMTN v.11-15
XS0624668801 % 100,540
EUR 500.000 - - 504.050,00 2,194,6250 % Telecom It. MTNv.12-15
XS0794393040 % 100,810
EUR 500.000 - - 500.900,00 2,174,7500 % Verbund AGMTN v.09-15
XS0424019437 % 100,180
EUR 600.000 600.000 - 607.140,00 2,634,8750 % Intesa SanpaoloMTN v.12-15
XS0802960533 % 101,190
EUR 500.000 500.000 - 527.950,00 2,296,4000 % Portugal v.11-16 PTOTEPOE0016 % 105,590
EUR 500.000 500.000 - 509.700,00 2,216,5000 %Heidelb.Cem.Fin.LU v.10-15
XS0478802548 % 101,940
EUR 700.000 700.000 - 747.180,00 3,248,5000 % ThyssenKruppFin.N. MTN 09-16
DE000A0T61L9 % 106,740
Gattungsbezeichnung ISIN/Markt
Stück bzw.Anteile
bzw. Whg.
Käufe/Zugänge
Verkäufe/Abgänge
Kurs Kurswertin EUR
%-Anteildes
Fondsver-mögens
Bestand
31.03.15im Berichtszeitraum
Vermögensaufstellung zum 31.03.2015
apo Vario Zins Plus
6
An organisierten Märkten zugelasseneoder in diese einbezogene Wertpapiere 5.329.363,45 23,11
Verzinsliche Wertpapiere
Euro 3.652.294,49 15,83
EUR 698.439 - 50.232 682.145,94 2,960,2240 % TDA 19 Frn v.04-36 ABS
ES0377964004 % 97,667
EUR 500.000 500.000 - 497.450,00 2,160,2550 % BANKIA Frnv.06-16
ES0214977094 % 99,490
EUR 541.331 - 51.753 535.209,72 2,320,2820 % UCI 5 Frn v.99-29 A MBS
ES0338557004 % 98,869
EUR 1.646.282 - 119.406 1.611.652,46 6,990,2980 % BANCAJA 6F.d.T. Frn 03-36 MBS
ES0312885017 % 97,897
EUR 328.549 - 48.840 325.836,37 1,410,3250 % TDA 14 Frn.v.01-30 CI.A3 ABS
ES0377978020 % 99,174
Summe Wertpapiervermögen 19.864.450,25 86,12
Andere Wertpapiere
Euro 1.677.068,96 7,27
EUR 6.000.000 - - 1.677.068,96 7,270,3080 % MagellanMortg.No.3 Frn A MBS 4)
XS0222684655 % 91,907
Gattungsbezeichnung ISIN/Markt
Stück bzw.Anteile
bzw. Whg.
Käufe/Zugänge
Verkäufe/Abgänge
Kurs Kurswertin EUR
%-Anteildes
Fondsver-mögens
Bestand
31.03.15im Berichtszeitraum
Vermögensaufstellung zum 31.03.2015
7
EUR 479.089,53 479.089,53 2,08Deutsche Apotheker- und Ärztebank eG % 100,000
Bankguthaben, nicht verbriefteGeldmarktinstrumente undGeldmarktfonds 2.479.089,53 10,75
Bankguthaben 2.479.089,53 10,75
EUR-Guthaben bei:
Verwahrstelle
EUR 2.000.000,00 2.000.000,00 8,67Deutsche Apotheker- und Ärztebank eG % 100,000
Vorzeitig kündbares Termingeld
EUR 248.036,99 248.036,99 1,08Zinsansprüche
Sonstige Vermögensgegenstände 748.036,99 3,24
EUR 500.000,00 500.000,00 2,17Forderungen aus schwebenden Geschäften
EUR -9.523,73 -9.523,73 -0,04Kostenabgrenzungen
Sonstige Verbindlichkeiten -26.077,33 -0,11
EUR -16.553,60 -16.553,60 -0,07Verbindlichkeiten aus schwebendenGeschäften
Gattungsbezeichnung ISIN/Markt
Stück bzw.Anteile
bzw. Whg.
Käufe/Zugänge
Verkäufe/Abgänge
Kurs Kurswertin EUR
%-Anteildes
Fondsver-mögens
Bestand
31.03.15im Berichtszeitraum
Vermögensaufstellung zum 31.03.2015
Fondsvermögen 23.065.499,44 100,00*)EUR
Anteilwert 51,73EUR
Umlaufende Anteile 445.883,00STK
*) Durch Rundung der Prozent-Anteile bei der Berechnung können geringfügige Rundungsdifferenzen entstanden sein.4) Bei diesen Wertpapieren handelt es sich um Poolfaktoranleihen, deren Kurswert auch durch Teilrückzahlung oder Teilzinskapitalisierung beeinflusstwird.
Wertpapierkurse bzw. Marktsätze
Die Vermögensgegenstände des Sondervermögens sind auf der Grundlage nachstehender Kurse/Marktsätze bewertet:Alle Vermögenswerte: Kurse bzw. Marktsätze per 31.03.2015 oder letztbekannte.
Im Berichtszeitraum haben gegebenenfalls Kapitalmaßnahmen und eventuelle unterjährige Änderungen der Stammdaten eines Wertpapiers stattgefunden. DieseKapitalmaßnahmen und die Umbuchungen aufgrund von Stammdatenänderungen sind ohne Umsatzzahlen in der "Vermögensaufstellung" und in den "Während desBerichtszeitraumes abgeschlossene Geschäfte, soweit sie nicht mehr in der Vermögensaufstellung erscheinen" enthalten.
8
0,1520 % KfW Frn v.09-14 MTN DE000A0Z2KR4 - 3.500.000EUR
Börsengehandelte Wertpapiere
Verzinsliche Wertpapiere
Euro
0,2620 % NRW.BANK Frn A.14Q DE000NWB14Q7 - 1.000.000EUR
2,8750 % Bk.Ned.Gem. MTN v.09-15 XS0455762640 - 1.000.000EUR
3,2500 % EDP FIn. MTN v.10-15 XS0495010133 - 500.000EUR
3,3000 % Spanien v.09-14 ES00000121P3 - 500.000EUR
3,6000 % Portugal v.09-14 PTOTEOOE0017 - 500.000EUR
4,6250 % Repsol Int.Fin. MTN v.04-14 XS0202649934 - 500.000EUR
4,8750 % Assi.Generali MTN v.09-14 XS0416215910 - 500.000EUR
5,2500 % ENEL v.07-15 IT0004292683 - 500.000EUR
3,0000 % BBVA Hyp.-Pfe v.09-14 ES0413211337 - 800.000EUR
An organisierten Märkten zugelasseneoder in diese einbezogene Wertpapiere
Verzinsliche Wertpapiere
Euro
6,8750 % Fiat Chry.Fin.Eur. MTN v.09-15 XS0465889912 500.000 500.000EUR
4,3750 % ThyssenKrupp MTN v.05-15 XS0214238239 - 500.000EUR
Nichtnotierte Wertpapiere
Verzinsliche Wertpapiere
Euro
Gattungsbezeichnung Käufe/Zugänge
Verkäufe/Abgänge
Stück bzw.Anteile
bzw. Whg.
ISIN
Während des Berichtszeitraums abgeschlossene Geschäfte, soweit sie nicht mehr in der Vermögensaufstellung erscheinen
Käufe und Verkäufe in Wertpapieren, Investmentanteilen und Schuldscheindarlehen(Marktzuordnung zum Berichtsstichtag):
9Anhang gem. § 7 Nr. 9 KARBV
Sonstige Angaben Anteilwert EUR 51,73Umlaufende Anteile STK 445.883,00 Bestand der Wertpapiere am Fondsvermögen 86,12 %Bestand der Derivate am Fondsvermögen 0,00 % Angabe zu den Verfahren zur Bewertung der Vermö-gensgegenstände Die Bewertung der Vermögensgegenstände, die zum Han-del an Börsen zugelassen sind oder in einem anderen orga-nisierten Markt zugelassen oder in diesen einbezogen sind, werden zum letzten verfügbaren handelbaren Kurs, der eine verlässliche Bewertung gewährleistet, bewertet. Vermö-gensgegenstände, die weder zum Handel an Börsen zuge-lassen sind noch in einem anderen organisierten Markt zugelassen oder in diesen einbezogen sind oder für die kein handelbarer Kurs verfügbar ist, werden zu dem aktuellen Verkehrswert bewertet, der bei sorgfältiger Einschätzung nach geeigneten Bewertungsmodellen unter Berücksichti-gung der aktuellen Marktgegebenheiten angemessen ist. Die Optionen und Futures, die zum Handel an einer Börse zugelassen oder in einen anderen organisierten Markt einbezogen sind, werden zu dem jeweils letzten verfügba-ren handelbaren Kurs (Settlementpreis der jeweiligen Bör-se), der eine verlässliche Bewertung gewährleistet, bewer-tet. Auf ausländische Währung lautende Vermögensgegenstän-de werden unter Zugrundelegung der tagesaktuellen Devi-senkurse Reuters Fixing 16:00 Uhr GMT der Währung in Euro umgerechnet. Die Anteilwertermittlung erfolgt auf der Grundlage der gesetzlichen Regelungen von KAGB und KARBV. Für die nachfolgend genannten Assetklassen wurden zum Stichtag des Sondervermögens mittels der angewendeten Bewertungsgrundsätze folgende Bewertungsquellen heran-gezogen:
Wertpapiere und Geldanlagen: - Markt-/Börsenkurse (§ 27): 90,6 %- Verkehrswerte: Konzernfremde Modell-
Bewertungen / Sonstige Bewertungen Dritter (§ 28): 8,4 %
- Verkehrswerte: Konzerneigene Modell-Bewertungen (§ 28): 0,0 %
Börsengehandelte Derivate: - Markt-/Börsenkurse (§ 27): 0,0 %Devisentermingeschäfte: - Verkehrswerte: Konzerneigene
Modell-Bewertungen (§ 28): 0,0 %Sonstige Derivate und OTC-Produkte: - Verkehrswerte: Konzernfremde Modell-
Bewertungen / Sonstige Bewertungen Dritter (§ 28): 0,0 %
- Verkehrswerte: Konzerneigene Modell- Bewertungen (§ 28): 0,0 %
Die prozentualen Angaben beziehen sich auf das Fondsvo-lumen. Evtl. Ungenauigkeiten der angegebenen Prozent-sätze ergeben sich durch die Tatsache, dass Assetklassen mit einem Anteil am Fondsvolumen von weniger als 0,1 Prozent nicht explizit angegeben werden. Zudem er-geben sich weitere Ungenauigkeiten vor dem Hintergrund, dass im Fondsvolumen als Bezugsgröße zur Ermittlung der Prozentsätze neben den Assetklassen auch Forderungen (z. B. Stückzinsen, Dividendenansprüche) und Verbind-lichkeiten (z. B. Kostenabgrenzungen) berücksichtigt sind.
Anhang
10
Firmenspiegel
Kapitalverwaltungsgesellschaft
Internationale Kapitalanlagegesellschaft mbHYorckstraße 21, 40476 DüsseldorfE-Mail: [email protected]: www.inka-kag.de
Eigenkapital, gezeichnet und eingezahlt: 5.000.000,- EURHaftend: 28.011.366,00 EUR(Stand: 31. Dezember 2014)
Aufsichtsrat
Carola Gräfin von SchmettowMitglied des Vorstandes des BankhausesHSBC Trinkaus & Burckhardt AG, Düsseldorf, Vorsitzende
Dr. Rudolf ApenbrinkVorsitzender der Geschäftsleitung derHSBC Global Asset Management (Deutschland) GmbH,Düsseldorf
Paul HagenMitglied des Vorstandes des BankhausesHSBC Trinkaus & Burkhardt AG, Düsseldorf
Prof. Dr. Alexander KempfDirektor des Seminars für Finanzierungslehre derUniversität zu Köln und Managing Director des Centre forFinancial Research (CFR), Cologne
Dr. Christiane LindenschmidtChief Technology and Services Officer des BankhausesHSBC Trinkaus & Burkhardt AG, Düsseldorf
Ulrich SommerMitglied des Vorstandes derDeutsche Apotheker- und Ärztebank eG, Düsseldorf
Geschäftsführer
Markus HollmannAlexander Poppe
Gesellschafter
HSBC Trinkaus & BurkhardtGesellschaft für Bankbeteiligungen mbH, Düsseldorf
Verwahrstelle
Deutsche Apotheker- und Ärztebank eGRichard-Oskar-Mattern-Straße 6, 40547 Düsseldorf
Eigenkapital, gezeichnet und eingezahlt: 1.053.634 TEURhaftend: 2.428.261 TEUR(Stand: 30. September 2014)
Anlageberater
Apo Asset Management GmbH, Düsseldorf
Wirtschaftsprüfer
KPMG AGWirtschaftsprüfungsgesellschaft, Düsseldorf
Anlageausschuss
Dr. Hanno Kühn (Vorsitzender)Bereichsleiter Asset Management derDeutsche Apotheker- und Ärztebank eG, Düsseldorf
Jens Gilhaus,Leiter Produktmanagement Wertpapiergeschäft der Deutsche Apotheker- und Ärztebank eG, Düsseldorf
apoAsset-17 05/2015
apo Vario Zins Plus ISIN: DE0005324222WKN: 532422
Fondsverwaltung Internationale Kapitalanlagegesellschaft mbH Yorckstraße 21 40476 Düsseldorf www.inka-kag.de
Anlageberater Apo Asset Management GmbH Richard-Oskar-Mattern-Straße 6 40547 Düsseldorf www.apoasset.de
Vertrieb Deutsche Apotheker- und Ärztebank eG Richard-Oskar-Mattern-Straße 6 40547 Düsseldorf www.apoBank.de