| Date post: | 20-Jun-2015 |
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eventurecat GmbHCorporate Finance Advisors
Wachstum nach der Start-up-Phase: Besonderheiten bei späteren Finanzierungsrunden Berlin, 20. November 2013Jannis Friedag, Senior Corporate Finance Advisor
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Unternehmensprofil
Gründung 2003
Professionals 7
Standort Berlin
Regionalfokus DACH
Zielmärkte International
Branchenfokus IT, Internet & Mobile
Track Record > 400 erfolgreiche Projekte
Investoren Internationales Netzwerk mit mehr als 300 institutionellen Investoren
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Advisory Services
Mergers & Acquisitions
M&A-Strategien entwickeln, Transaktionen sorgfältig vorbereiten, strukturiert umsetzen und mit professioneller Begleitung optimale Ergebnisse erzielen.
Strategic Advisory
Beantwortung strategischer Fragestellungen und umfassende Beratung in Vorbereitung mittel- und langfristig geplanter Unternehmenstransaktionen.
Venture Capital
Series A- und B-Finanzierungsrunden vorbereiten, Investoren für Beteiligungskapital identifizieren, Transaktionen erfolgreich durchführen und gesetzte Verhandlungsziele erreichen.
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Finanzierungsoptionen
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Finanzierungsoptionen in der Wachstumsphase
Non-Equity Cash-flow
(Wachstum nur langsam) Fördermittel
(Erfordert Gegenfinanzierung & Innovationsprojekt) Banken
(Persönliche Haftung, Rating- anforderungen)
Equity Venture Capital
(Einfluss, Exit-Anforderungen) Strategische
Investoren/Partner(Häufig verbunden mit
Komplettverkauf) Börsengang
(U.a. sehr hohe Anforderungen)
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Eigenkapitalfinanzierung
Finanzierungs-volumen
Investoren
Seed/Start-upEarly StageSeries A, (B)
Later Stage(B), C, D
Pre-IPO/Buy-Out
0,05 – 1 Mio. €
Friends & Family
Business Angels
Venture Capital
1,0 – 4,0 Mio. €
Venture Capital
Corporate Venture Capital
Strategischer Partner
> 4 Mio. €
Hedge Funds
Private Equity
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Venture Capital
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Beteiligungsprozess Venture Capital
Vorbereitung Ansprache Analyse Abschluss
Anfertigung eines investorentauglichen Businessplans
Erstellung einer Management-Präsentation
Erstellung einer individuellen Targetlist in Frage kommender Investoren (Longlist)
Ableitung einer Shortlist
Vorbereitung auf die Due Diligence
Kontaktaufnahme Versand der
Executive Summary
Versand des Businessplans und ggf. Follow-up
Management-Präsentation
Vorbereitung und Nachbesprechung von Investorengesprächen
Verhandlung von Termsheets unter Einbindung juristischer Berater
Vorentscheidung Due Diligence Ggf. Vorbereitung
von Investmentausschüs-sen
Vertragsverhandlung in Zusammenarbeit mit Rechtsberatern
Closing
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Internationale VCs
Umsätze >500k EUR
Internationale Geschäftsmodelle
Ausgeprägte Wachstumsorientierung
Hohes Exit-Potential
Anforderungen
Unternehmenssprache
Erste Auslandsaktivitäten früh beginnen
Produkt
Vertrieb
Marketing
Entrée zu internationalem Netzwerk nutzen
Vorbereitung
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Strategische Partner
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Gewinnung strategischer Partner
Vorbereitung Ansprache Analyse Abschluss
Erstellung Informations-memorandum
Anfertigung eines anonymisierten Kurzprofils
Erstellung Management-Präsentation
Longlist/Shortlist
Versand des anonym. Kurzprofils
Versand NDA Versand
Informationsme-morandum
Vorbereitung der Due Diligence
Durchführung Management-Präsentation
Anforderung indikativer Angebote
Vergleich der indikativen Angebote
Begleitung der Due Diligence
Anforderung bindender Angebote
Auswahl und Vorentscheidung
Termsheet-Verhandlung
Kartellrechtliche Prüfung
Begleitung der End-/ Vertragsverhand-lungen
Signing Kartellrechtliche
Anmeldung Closing
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Wachstum mit strategischen Partnern
Einigkeit der Ziele aller Gesellschafter Identifikation der eigenen Assets Detaillierte Recherche in Frage kommender
Partner Identifikation der wichtigsten Synergien Bestimmung des optimalen
Ansprachezeitpunkts Planung eines stringenten Prozess-
Managements Erzeugen einer Wettbewerbssituation
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Fazit
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Erfahrungen aus der Praxis
Rechtzeitige Entwicklung einer Unternehmens- und Exit-Strategie / Simulation unterschiedlicher Finanzierungs- und Exit-Szenarien
Notariell beurkundete Gesellschafterbeschlüsse bei Gefahr der Uneinigkeit
Durchführung von parallelen Tracks
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Jannis FriedagSenior Corporate Finance Advisor
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