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Nur für Vertriebspartner / Nicht zur öffentlichen Verbreitung
MARATHON-STRATEGIE I Franklin Global Fundamental
Strategies Fund
Januar, 2017
*Ein Teilfonds der Franklin Templeton Investment Funds (FTIF), eine in Luxemburg registrierte SICAV.
Nur für Vertriebspartner / Nicht zur öffentlichen Verbreitung 1
Wirklich Global Ein breit diversifizierter Fonds aus einer globalen Firma
Quelle: Franklin Templeton Investments. Stand: 31.01.2017.
Franklin Global Fundamental Strategies Fund
157
89% 23
Wertenthaltende Anleihen weltweit
158
des globalen Aktienmarktes1
Globale Währungen
Hochwertige Value-Aktien
Repräsentiert
1 Stand: 31.12.2016. Engagement
auf globalen Aktienmärkten ge-
messen durch die Summe der
Ländergewichtungen des MSCI
AC World Index, in denen der
Fonds engagiert ist.
356 Positionen in
37 Ländern
Marathon-Strategie I
• Über 65 Jahre Erfahrung
• Über 60 Büros weltweit
• Über 8.900 Mitarbeiter
• Über 728 Mrd. USD
anvertraute Kundengelder
• Anleger in über 150 Ländern
Franklin Templeton Investments
Nur für Vertriebspartner / Nicht zur öffentlichen Verbreitung 2
Die gesamte Expertise von Franklin Templeton Investments in einem Fonds
Franklin Global Fundamental Strategies Fund
1/3 Templeton-Strategie
1/3 Mutual-Series-
Strategie
1/3 Global Macro-
Strategie
Franklin Global Fundamental
Strategies Fund
Quartalweise
automatische
Reallokation
Templeton-Team
• weltweite Selektion von substanzstarken
Unternehmen verschiedenster Branchen.
• Erfolgreiche Strategie seit über 70 Jahren
Mutual-Team
• weltweite Investition in unterbewertete Aktien,
Fusionsarbitrage, Turnaround Situationen &
aktives Liquiditätsmanagement.
• Erfolgreiche Strategie seit über 60 Jahren
Global Marco-Team
• weltweite Investition in werthaltige Anleihen,
Laufzeitensteuerung und aktives Währungs-
management.
• Erfolgreiche Strategie seit über 30 Jahren
Nur für Vertriebspartner / Nicht zur öffentlichen Verbreitung
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Volatilität (im Berechnungszeitraum)
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Langfristiger Vermögensaufbau braucht eine Strategie mit Ausdauer
Wertentwicklung (seit Auflegung des Fonds: 02/2008) Risiko-Ertrag (seit Auflegung des Fonds: 02/2008)
Franklin Global Fundamental Strategies Fund, A (Ydis) EUR
DAX
98,9%
70,9%
2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 Wertentwicklung p.a. (im
Berechnungszeitraum)
Volatilität (im
Berechnungszeitraum)
Marathon -10,2% 17,1% 17,2% -1,8% 14,3% 12,7% 11,5% 4,9% 10,3% -1,2% 8,0% 10,1%
DAX -28,7% 23,6% 16,1% -14,7% 29,1% 25,5% 2,7% 9,6% 6,9% 0,5% 6,2% 19,6%
Franklin Global Fundamental Strategies Fund
Quelle: Franklin Templeton Investments. Stand: 31.01.2017. Auflegung der hier gezeigten Anteilsklasse am 21.02.2008. Daten des DAX nur auf Monatsenddaten basierend verfügbar.
Berechnungs-zeitraum: 29.02.2008-31.01.2017. Die Wertentwicklung der Vergangenheit ist weder ein Indikator noch eine Garantie für die zukünftige Wertentwicklung.
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Volatilität (im Berechnungszeitraum)
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Langfristiger Vermögensaufbau braucht eine Strategie mit Ausdauer
Quelle: Franklin Templeton Investments. Stand: 31.01.2017. Daten des DAX nur auf Monatsenddaten basierend verfügbar. Berechnungszeitraum: 31.12.1996-31.01.2017.
Die Wertentwicklung der Vergangenheit ist weder ein Indikator noch eine Garantie für die zukünftige Wertentwicklung.
Wertentwicklung (20-Jahreszeitraum) Risiko-Ertrag-Verhältnis (20-Jahreszeitraum)
DAX
316%
280%
276% 256%
MSCI World
Mischindex (2/3 globale Aktien, 1/3 globale Anleihen)
Simulation Marathon-Strategie I
Franklin Global Fundamental Strategies Fund
Nur für Vertriebspartner / Nicht zur öffentlichen Verbreitung 5
Langfristigkeit: Simulation der Marathon-Strategie I
Wertentwicklung p.a. in rollierenden
5-Jahres-Zeiträumen 231 Möglichkeiten
vom 31.12.1992 – 31.01.2017 DAX
Vergleichsindex (2/3 MSCI World Index,
1/3 JPM Global Gov.
Bond Index)
Simulation
Marathon-
Strategie I
Bestes Ergebnis (p.a.) 31,8% 24,0% 22,6%
Schlechtestes Ergebnis (p.a.) -13,8% -4,9% 0,8%
Durchschnitt (p.a.) 7,8% 6,9% 8,5%
Schlechtestes Ergebnis (EUR) 4.751€ 7.774€ 10.389€
Anzahl neg. Zeiträume (abs.) 64x 37x 0
Anzahl neg. Zeiträume (%) 29,5% 17,1% 0
Quelle: Franklin Templeton Investments. Einmalanlage von 10.000 EUR in rollierenden 5-Jahres-Zeiträumen. Auswertung vom 31.12.1992 – 31.01.2017. Berechnungsbasis: monatlich.
In die gezeigte Simulation kann nicht direkt investiert werden. Wertentwicklung nach BVI-Methode in EUR (Basiswährung: USD). Wechselkursänderungen können sich sowohl günstig als
auch ungünstig auf die Wertentwicklung des Fonds in Euro auswirken. Berechnungsbasis: Nettoinventarwert, ohne Emissionsgebühren oder sonstige mit dem Kauf/Verkauf verbundene
Transaktionskosten bzw. Steuern, die sich bei Berücksichtigung negativ auf die Wert-entwicklung auswirken würden. Ausschüttungen wieder angelegt. Die Wertentwicklung der Ver-
gangenheit ist weder ein Indikator noch eine Garantie für die zukünftige Wertentwicklung des Franklin Global Fundamental Strategies Fund noch stellt sie eine Garantie für die Zukunft dar.
Die Simulation der Marathon-Strategie I hätte in keinem 5-Jahres-Zeitraum
eine negative Wertentwicklung erzielt.
Franklin Global Fundamental Strategies Fund
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Aktuelle Allokation
Quelle: Franklin Templeton Investments. Stand: 31.01.2017.
Franklin Global Fundamental Strategies Fund
• Insgesamt 356 Portfoliopositionen
• Weltweite Verteilung des
Fondsvermögens
auf über 30 Länder
• Investition in über 20
verschiedene Branchen
• Mehr als 20 aktiv
gemanagte Währungen
58,9% 26,0%
15,1%
Aktien Renten Liquide Mittel
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Aktives Management im “statischen Mantel”
Quelle: Franklin Templeton Investments. Stand: 31.01.2017.
Aktuelle und historische Allokation
Franklin Global Fundamental Strategies Fund
3,1%
19,2%
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30,8%
45,4%
35,3%
5,47
63,8%
15,1%
26,0%
0,74
58,9%
Kasse (in %) Anleihen Duration (in Jahren) Aktien
Minimum Maximum Aktuelle Allokation
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Portfoliozusammensetzung im Zeitverlauf
Quelle: Franklin Templeton Investments. Stand: 31.01.2017.
Franklin Global Fundamental Strategies Fund
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Liquide Mittel Renten Aktien
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Portfoliomerkmale
Quelle: Franklin Templeton Investments. Stand: 31.01.2017.
Franklin Global Fundamental Strategies Fund
Bewertungs- abschlag zum Markt
21% günstiger
43% günstiger
35% günstiger
Portfolio MSCI World
Index
17,56
6,87
1,47
22,09
12,14
2,26
Kurs-/Gewinn-
Verhältnis (KGV)
Kurs-/Cashflow-
Verhältnis (KCV)
Kurs-/Buchwert-
Verhältnis (KBV)
Bonitätsstruktur Investment
Grade
69,92%
Nicht-Investment
Grade
30,08%
Kreditqualität: BBB
Duration: 0,74 Jahre
Rückzahlungsrendite: 7,66%
AA A- BBB BBB- BB+ BB BB- B+ B B- CCC+ CCC D 0%
8%
16%
24%
32%
15.53
30.03
5.05
19.31
0.73
15.79
0.93 1.49 0.05
4.99
0.97
4.50
0.62
Nur für Vertriebspartner / Nicht zur öffentlichen Verbreitung
10,75%
23,36%
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0-3% p.a. 3-5% p.a. >5% p.a.
Simulation Marathon-Strategie I: 5-Jahres-Renditen rollierend
Quelle: Franklin Templeton Investments. Stand: 31.12.2016.
Franklin Global Fundamental Strategies Fund
Prozentuale Verteilung der Renditen
Zusammenfassung
• Über 4.890 mögliche 5 Jahresperioden.
• Gleich an welchem Tag der Anleger seit
Anfang der 90iger Jahre investiert hätte,
nach 5 Jahren hatte er stets ein positives
Ergebnis (ohne Agio).
• Schlechteste Rendite + 1,86%
• Beste Rendite +181,17%
• Ø +53,93%
11
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31.12.1992-31.01.2017 (tägliche Basis)
0-3%p.a. 3-5%p.a. >5%p.a.
1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2015 2016
Nur für Vertriebspartner / Nicht zur öffentlichen Verbreitung 12
Einmalanlage: 60.000 EUR plus Sparplan: 300 EUR monatlich
Quelle: Franklin Templeton Investments. Stand: 31.01.2017 In die gezeigte Simulation kann nicht direkt investiert werden. Wertentwicklung nach BVI-Methode in EUR
(Basiswährung: USD). Wechselkursänderungen können sich sowohl günstig als auch ungünstig auf die Wertentwicklung des Fonds in Euro auswirken.
Berechnungsbasis: Nettoinventarwert, ohne Emissionsgebühren oder sonstige mit dem Kauf/Verkauf verbundene Transaktionskosten bzw. Steuern, die sich bei
Berücksichtigung negativ auf die Wertentwicklung auswirken würden. Ausschüttungen wieder angelegt. Die Wertentwicklung der Vergangenheit ist weder ein Indikator
noch eine Garantie für die zukünftige Wertentwicklung des Franklin Templeton Global Fundamental Strategies Fund noch stellt sie eine Garantie für die Zukunft dar.
121.500 €
272.691 €
Franklin Global Fundamental Strategies Fund
Nur für Vertriebspartner / Nicht zur öffentlichen Verbreitung
Quelle: Franklin Templeton Investments. Stand: 31.01.2017.
1. © 2017 Morningstar, Inc. Alle Rechte vorbehalten. Morningstar RatingTM Gesamt per 31.01.2017, in der Morningstar KategorieTM Mischfonds USD ausgewogen.
Managementteam T. Anthony Coffey - California, USA
Fondskategorie Mischfonds
Sektor Mischfonds USD ausgewogen
Vergleichsindex Custom Index: 2/3 MSCI World + 1/3 JP Morgan Global Govt
Bond
Auflegungsdatum 25.10.2007
Portfoliopositionen 356
Fondsvolumen 1,95 Mrd. USD
Wertpapierstruktur Aktien: 58,90%, Renten: 25,97%, Liquide Mittel: 15,13%
Morningstar Overall RatingTM 1 ***
Überblick – Franklin Global Fundamental Strategies Fund
13
Verfügbare
Anteilsklassen
ISIN WKN Emissionsgebühr
A(Ydis)EUR LU0343523998 A0NBQ1 5,54%
N(Ydis)EUR LU0889564869 A1KC79 0,00%
Franklin Global Fundamental Strategies Fund
Nur für Vertriebspartner / Nicht zur öffentlichen Verbreitung
Chancen und Risiken Franklin Global Fundamental Strategies Fund
Chancen
• Geballte Erfahrung und spezifische Kompetenzen von
drei unabhängig agierenden Investmentteams in
einem Fonds.
• Breite Streuung durch weltweite Investition in Aktien
und Renten.
• Gleichmäßige Aufteilung des Portfolios auf drei
unterschiedliche Anlagestrategien. Anleger können von
drei Fondsstrategien gleichzeitig profitieren, ohne
umzuschichten.
Risiken
• Der Fonds investiert vornehmlich in Aktien und
Schuldtitel von Unternehmen aus aller Welt,
einschließlich der Schwellenmärkte. Wertpapiere dieser
Art unterliegen erheblichen Kursbewegungen, die
aufgrund von markt- oder unternehmensspezifischen
Faktoren plötzlich eintreten können. Aufgrund dessen
können die Wertentwicklung oder etwaige Erträge des
Fonds im Laufe der Zeit schwanken und unter
Umständen zum Kapitalverlust Ihrer Anlage führen.
• Weitere Risiken von erheblicher Relevanz sind:
Kreditrisiko, Derivaterisiko, Schwellenmarktrisiko,
Liquiditätsrisiko, Währungsrisiko
• Wir verweisen zusätzlich auf die detaillierte
Beschreibung der mit der Anlagepolitik des Fonds
verbundenen Risiken, die in den „Wesentlichen
Anlegerinformationen“ (KIID) sowie im Abschnitt
„Risikoabwägungen“ des aktuellen Verkaufsprospektes
aufgeführt werden.
Quelle: Franklin Templeton Investments. Stand: 31.01.2017.
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Franklin Global Fundamental Strategies Fund
Nur für Vertriebspartner / Nicht zur öffentlichen Verbreitung
• Der Franklin Templeton Global Fundamental Strategies Fund wurde am 25.10.2007
aufgelegt. Die diesem Fonds zugrunde liegenden Fondsstrategien können jedoch bereits auf
eine über 20-jährige erfolgreiche Wertentwicklung zurückblicken.
• Um Ihnen zu zeigen, wie sich die Kombination dieser ausgewählten Fondsstrategien
in den letzten 20 Jahren entwickelt hätte, stellen wir in dieser Präsentation die
vergangenheitsbezogene Wertentwicklung einer simulierten Anlage („Simulation Marathon-
Strategie I) dar, die zu gleichen Teilen aus den Klasse-A-Anteilen eines global anlegenden
Aktienfonds aus dem Hause Templeton, eines global anlegenden Aktienfonds aus dem
Hause Mutual Series sowie eines global anlegenden Rentenfonds aus dem Hause Franklin
Templeton besteht. Alle Fonds sind in den USA registriert.
• Diese Simulation soll der Veranschaulichung des Franklin Templeton Global Fundamental
Strategies Fund dienen. Die Wertentwicklung des Franklin Templeton Global Fundamental
Strategies Fund kann von der Wertentwicklung der Simulation bzw. der darin enthaltenen
Fonds aus vielen Gründen abweichen. Gründe hierfür können u. a. sein: Unterschiedliche
Investitions- und Rebalancing-Zeitpunkte bei der Abbildung der Fondsstrategien,
voneinander abweichende Portfoliogrößen bzw. Fondsgebühren.
Wichtige Hinweise zur Simulation der
Marathon-Strategie I
15
Franklin Global Fundamental Strategies Fund
Nur für Vertriebspartner / Nicht zur öffentlichen Verbreitung
Wichtige Hinweise
Bitte beachten Sie, dass es sich bei dieser Präsentation um werbliche Informationen allgemeiner Art und nicht um eine vollständige Darstellung bzw. Finanzanalyse eines bestimmten
Marktes, eines Wirtschaftszweiges, eines Wertpapiers oder des/der jeweils aufgeführten Investmentfonds handelt. Franklin Templeton Investments veröffentlicht ausschließlich
Produktinformationen zu Informationszwecken, wobei keine der hier enthaltenen Informationen als Rechts-, Steuer- oder Anlageberatung bzw. -empfehlung zu sehen sind. Etwaige
steuerliche Aussagen sind allgemeiner Art und berücksichtigen nicht Ihre persönlichen Umstände. Zukünftige Änderungen der Steuergesetzgebung können zu negativen oder positiven
Auswirkungen auf die zu erzielende Rendite führen.
Der Inhalt dieser Präsentation wurde sorgfältig erarbeitet. Dennoch können Irrtümer nicht ausgeschlossen werden. Die darin enthaltenen Informationen können sich auch auf externe
Datenquellen beziehen, die zum Zeitpunkt der Fertigstellung von Franklin Templeton Investments als zuverlässig angesehen wurden, deren Inhalte aber nicht unabhängig verifiziert oder
überprüft wurden. Auch können seit Zeitpunkt der Fertigstellung Änderungen eingetreten sein, welche sich auf die hier dargestellten Inhalte ausgewirkt haben können. Franklin Templeton
Investments kann deshalb keine Gewähr für die Richtigkeit und Vollständigkeit der Informationen übernehmen. Insbesondere wird keine Haftung für sachliche Fehler und deren Folgen
übernommen. Die in dieser Präsentation enthaltenen Meinungen und Aussagen von Franklin Templeton Investments geben die aktuelle Einschätzung zum Zeitpunkt der Fertigstellung
wieder und können sich jederzeit ohne Vorankündigung ändern.
Eine Anlage in unsere Fonds ist mit verschiedenen Risiken verbunden, die in den „Wesentlichen Anlegerinformationen“ (KIID) sowie detailliert im Verkaufsprospekt
beschrieben sind. Bitte beachten Sie insbesondere, dass der Wert der von Franklin Templeton Investments begebenen Anteile oder Erträge an Investmentfonds sowohl
steigen als auch fallen kann. Unter Umständen erhalten Sie nicht den ursprünglich investierten Betrag zurück. Grundsätzlich stehen Investments mit höheren
Ertragschancen auch größere Verlustrisiken gegenüber.
Anteile an Fonds dürfen nur in solchen Rechtsordnungen zum Kauf angeboten oder verkauft werden, in denen ein solches Angebot oder der Verkauf zulässig ist. So dürfen SICAV-
Anteile Gebietsansässigen der Vereinigten Staaten von Amerika weder direkt noch indirekt angeboten oder verkauft werden.
Ihre Anlageentscheidung sollten Sie in jedem Fall auf Grundlage des aktuellen Verkaufsprospektes, der jeweils relevanten „Wesentlichen Anlegerinformationen“ (KIID) sowie des gültigen
Rechenschaftsberichtes (letzter geprüfter Jahresbericht) und ggf. des anschließenden Halbjahresberichtes treffen. Diese Unterlagen stellen die allein verbindliche Grundlage für
Kaufaufträge dar. Für eine Anlageberatung wenden Sie sich bitte an einen qualifizierten Berater. Gerne nennen wir Ihnen einen Berater in Ihrer Nähe. Verkaufsprospekte und weitere
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